Обрадовался Иван, стал в путь-дорогу собираться. Дала Василиса Ивану одолень-траву и говорит:

– По дороге встретятся тебе братьях старшие. Вместе домой отправитесь. Да прошу тебя, Ваня, не рассказывай обо мне раньше времени, а то беда может приключиться!

Попрощался Иван с Василисой, вскочил на коня своего верного и отправился в сторону родимую.

Доскакал Иван до опушки лесной. Видит, на опушке дерево большое, а к нему братья старшие привязаны. Обрадовался Иван – живы братья! Развязал веревку, накормил-напоил родных, стал спрашивать, что случилось-приключилось. Рассказали братья старшие, как напали на них разбойники, забрали все вещи ценные, связали их и оставили на погибель верную. Если б не Иван, не видать бы им батюшку родимого!

– А ты, Иван, где побывал?

Стал рассказывать Иван о своих приключениях, да забыл о наказе Василисы.

Надумали братья от Ивана избавиться, а одолень-траву и коня златогривого себе присвоить.

Легли братья спать. Дождались, когда крепким сном заснет Иван, выкопали яму глубокую, напали на меньшого брата и в яму его столкнули. Забрали одолень-траву да коня поймать хотели. Стали ловить златогривого, да не дается им конь в руки. Так и не поймали.

Пошли старшие братья к своему отцу домой, а Иван в той яме слезами горькими обливается – как не пытался выбраться из ямы, не получилось.

Много ли, мало ли времени прошло, только пришел Иван на нижний свет. Огляделся вокруг – все как наверху, только тишина вокруг стоит – ни пения птиц, ни дуновения ветерка, ни голосов не слышно.

Увидал Иван дорожку и пошел по ней, куда ноги выведут.

Вышел к избушке, возле избушки старушка сидит.

– Здравствуй, бабушка! Подскажи, родная, как из нижнего мира в верхний перебраться?

– Что ты, соколик! Коль сюда попал, обратного выхода нету. Разве что… – задумалась старушка. – Объявился в наших краях Змей крылатый, девиц-красавиц себе на съедение требует. Нонче царской дочери черед пришел. Коль сумеешь спасти царскую дочь, так и царь тебя в беде не оставит! Езжай с богом, да вот тебе латы, меч да богатырский конь!

Оседлал Иван коня быстрого, надел латы чугунные, достал из ножен меч и поскакал к тому месту, куда Змей крылатый прилетает.

Видит, сидит на камне царевна – горькие слезы льет, Змея крылатого поджидает.

– Здравствуй, красна девица! Чего слезы льешь? Кого поджидаешь?

– Здравствуй, добрый молодец! Уходи скорее из этих мест гиблых. Скоро Змей крылатый прилетит да меня съест. А увидит тебя – и тебя погубит!

– Не погубит – подавится! Спрячься-ка за большим камнем, да сиди тихо, не высовывайся! Вот тебе факел с огнем. Начну со Змеем рубиться, так и помощь твоя понадобится. Предстоит нам борьба не на жизнь, а на смерть. Как срублю головы чудищу крылатому, так пали их огнем да жги место, откуда головы чудища послетали. Вдвоем Змея и одолеем!

Так и порешили. Спряталась царевна, а Иван сел на камень Змея крылатого поджидать.

Прилетел трехглавый Змей – вместо царевны Иван сидит. Разозлился Змей да как закричит:

– Это кто же меня ослушаться посмел?! Вместо царевны молодца подсунул?!

Иван даже бровью не повел:

– Ишь ты, погань трехглавая! Повадился слабых обижать! Не было защиты у девиц, а теперь появилась! Биться буду с тобой, не на жизнь, а на смерть!

– Ты еще и угрожаешь мне??? Ну, держись, блоха рубашная! И тебя съем, и весь народ честной!

Налетел Змей на Ивана, и началась великая битва. Три дня и три ночи сражался Иван со Змеем крылатым. На третий день стали убывать силы Змеевы. Отвлекся Змей, тут-то и срубил Иван чудищу все три головы, а царевна подбежала да огнем все спалила. И упал Змей замертво.