Финансовый результат определяется по окончании налогового периода (если иное не установлено законодательством) по каждой операции и по каждой совокупности операций (из указанных выше четырех групп) как разница между доходами и расходами.

Однако с учетом того, что внутри групп и подгрупп в соответствии с НК РФ результаты могут сальдироваться, налоговые агенты (брокеры) рассчитывают для своих клиентов финансовый результат по следующим группам операций:

– с ценными бумагами, паями ПИФов, обращающимся на ОРЦБ (за исключением операций РЕПО и операций займа ценными бумагами);

– по ФИСС, обращающимся на ОРЦБ, базисным активом которых являются ценные бумаги, фондовые индексы;

– по ФИСС, обращающимся на ОРЦБ, базисным активом которых не являются ценные бумаги, фондовые индексы;

– по ценным бумагам, не обращающимся на ОРЦБ;

– по ФИСС, не обращающимся на ОРЦБ;

– по операциям займа ценных бумаг, обращающимся на ОРЦБ;

– по операциям РЕПО с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ.

При этом убыток по операциям с ценными бумагами, обращающимся на организованном рынке ценных бумаг (далее ОРЦБ), уменьшает налоговую базу по операциям с ФИСС, обращающимся на ОРЦБ, базисным активом которых являются ценные бумаги и фондовые индексы.

Сумма убытка по ФИСС, обращающимся на ОРЦБ, базисным активом которых являются ценные бумаги и фондовые индексы, уменьшают налоговую базу по ценным бумагам, обращающимся на ОРЦБ.

Сумма убытка по ФИСС, обращающимся на ОРЦБ, базисным активом которых не являются ценные бумаги и индексы (иные), уменьшает налоговую базу по операциям с ФИСС, обращающимися на ОРЦБ.

Сумма убытка по ФИСС, обращающимся на ОРЦБ, базисным активом которых являются ценные бумаги и индексы, уменьшает налоговую базу по операциям с ФИСС, обращающимися на ОРЦБ, базисным активом которых не являются ценные бумаги и индексы (иные).

Убыток по операциям РЕПО уменьшает доходы по операциям с ценными бумагами, как обращающимися, так и не обращающимися на ОРЦБ – пропорционально (в зависимости от стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, обращающихся на ОРЦБ, и стоимости ценных бумаг, являющихся объектом операций РЕПО, не обращающихся на ОРЦБ).

Все эти взаимозачеты применяются при определении налоговой базы по окончании налогового периода, а также в случае прекращения действия до окончания налогового периода последнего договора налогоплательщика с налоговым агентом.

Допустим, по итогам года клиент имеет следующий финансовый результат от своих операций:

1) Акции ОАО "Лукойл" – убыток 400 рублей

Акции ОАО "Газпром" – прибыль в 100 рублей

Итого – убыток 300 рублей (по операциям с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг)

2) Фьючерс на акции Газпром – убыток 1 200 рублей

Фьючерс на индекс РТС – прибыль 2 000 рублей

Опцион на фьючерс на индекс РТС – убыток 600 рублей

Итого – прибыль 200 рублей (по операциям с "фондовыми" финансовыми инструментами, обращающимися на организованном рынке)

Далее сальдируем финансовые результаты: сумма убытка по операциям с ценными бумагами, обращающимися на ОРЦБ, уменьшает налоговую базу по операциям с "фондовыми" финансовыми инструментами, обращающимися на организованном рынке.

В нашем примере это убыток в размере 300 рублей и прибыль в размере 200 рублей. Таким образом, прибыль в размере 200 рублей мы уменьшаем только на 200 рублей. В итоге получаем налогооблагаемую базу, равную нулю.

Оставшаяся сумма убытка в размере 100 рублей может быть перенесена в последующие налоговые периоды.