2. Принцип обеспечения сбалансированности. Подчиненность денежных потоков единым целям и задачам управления требует обеспечения сбалансированности денежных потоков предприятия по видам, объемам, временным интервалам и другим существенным характеристикам. Реализация этого принципа связана с оптимизацией денежных потоков предприятия в процессе управления ими.
3. Принцип обеспечения рациональности и эффективности. Реализация принципа эффективности в процессе управления денежными потоками заключается в обеспечении эффективного использования временно свободных средств, возникающих в результате неравномерности поступления и расходования денежных средств путем осуществления финансовых инвестиций предприятия.
4. Принцип обеспечения ликвидности и платежеспособности. Высокая неравномерность отдельных видов денежных потоков порождает временный дефицит денежных средств предприятия, который отрицательно сказывается на уровне его платежеспособности. Поэтому в процессе управления денежными потоками необходимо обеспечивать достаточный уровень их ликвидности на протяжении всего рассматриваемого периода. Реализация этого принципа обеспечивается путем соответствующей синхронизации положительного и отрицательного денежных потоков в разрезе каждого временного интервала рассматриваемого периода.
К основным этапам управления денежными потоками можно отнести:
1) планирование разработки системы управления денежными потоками;
2) анализ денежных потоков;
3) планирование и оптимизация;
4) контроль за движением денежных средств;
5) учет и отчетность.
Вопросы по закреплению материала.
1. Цель и задачи управления финансовыми потоками.
2. Объекты и субъекты управления финансовыми потоками.
3. Основные принципы и методы управления финансовыми потоками.
4. Механизм управления финансовыми потоками.
5. Цели, задачи и организационная структура финансовых служб.
6. Методика и методология управления финансовыми потоками.
Тема 2. УПРАВЛЕНИЕ ФИНАНСОВЫМИ ПОТОКАМИ КОМПАНИИ
2.1. Состав и содержание финансовых ресурсов компании
Финансовые ресурсы предприятия – это денежные средства, имеющиеся в распоряжении предприятия и предназначенные для осуществления текущих затрат и затрат по расширенному воспроизводству, для выполнения финансовых обязательств и экономического стимулирования работающих, т. е. совокупность денежных средств строго целевого использования, обладающая потенциальной возможностью мобилизации или иммобили-зации. Финансовые ресурсы направляются также на содержание и развитие объектов непроизводственной сферы, потребление, накопление, в специаль-ные резервные фонды и др.
Организация, планирование и стимулирование использования финансо-вых ресурсов реализуется с помощью финансового механизма.
Финансовый механизмсостоит из пяти взаимосвязанных элементов: финансовые методы, финансовые рычаги, правовое, нормативное и информационное обеспечение.
Финансовые методы – это способы воздействия финансовых отношений на хозяйственный процесс. Действие финансовых методов проявляется в образовании и использовании денежных фондов.
Финансовые рычаги – это приемы действия финансовых методов.
Правовое обеспечение функционирования финансового механизма включает в себя законодательные акты, постановления, приказы и другие правовые документы.
Нормативное обеспечение функционирования финансового механизма – это инструкции, нормативы, нормы, тарифные ставки, методические указания и разъяснения и др.
Информационное обеспечение функционирования финансового механизма – это различная экономическая, коммерческая, финансовая и другая информация. К финансовой информации относятся сведения о финансовой устойчивости и платежеспособности партнеров и конкурентов, ценах, курсах, дивидендах, процентах на товарном, фондовом, валютном рынках, сведения о положении дел на биржевом и внебиржевом рынках, финансовой и коммерческой деятельности хозяйствующих субъектов и др.